Viele Paare teilen sich eine Währung und bewegen sich daher gemeinsam. Die Korrelation reicht von +1 (identisch) bis −1 (Spiegelbilder).
Positiv: laufen zusammen
Negativ: Spiegelbilder
Häufige Paare
| Paare | Meist |
|---|---|
| EUR/USD und GBP/USD | Stark positiv |
| EUR/USD und USD/CHF | Stark negativ |
| AUD/USD und NZD/USD | Stark positiv |
| AUD/USD und Gold | Oft positiv |
Das versteckte Risiko
Long EUR/USD und long GBP/USD mit je 1 % ist im Grunde eine 2-%-Wette gegen den Dollar. Long EUR/USD und long USD/CHF heben sich größtenteils auf.
Wick sagt
„Ich habe fünf Trades, ich bin diversifiziert!“ Alle fünf waren short Dollar. Sie haben alle zusammen verloren. Das ist keine Diversifikation, das ist eine Boyband.
Das Wichtigste
- Die Korrelation reicht von −1 bis +1 und ändert sich mit der Zeit.
- Behandle korrelierte Positionen wie eine große Position.
- Prüfe Korrelationen, bevor du Trades stapelst.